Аналитики и производители микросхем предупреждают: уже в 2026 году рынок может столкнуться с серьёзным дефицитом чипов памяти, что ударит по сегменту потребительской электроники и автопрома. Об этом сообщает CNBC.
Предупреждение от SMIC
Во время телеконференции 14 ноября глава крупнейшего в Китае контрактного производителя полупроводников SMIC заявил, что опасения вокруг нехватки памяти заставляют клиентов замораживать заказы на другие типы микросхем.
По словам CEO Чжао Хайцзюня, покупатели стараются не делать крупных заказов на первый квартал следующего года, поскольку никто не понимает, насколько ограниченными окажутся поставки памяти.
«Никто не знает, какое количество памяти будет фактически доступно — сколько телефонов, автомобилей и других продуктов она сможет обслуживать», — отметил он.
ИИ съедает весь спрос
Аналитики считают, что дефицит возникает из-за смещения приоритетов производителей — всё больше ресурсов уходит на микросхемы для искусственного интеллекта. Потребительский сегмент и массовая электроника фактически отходят на второй план.
Вице-президент по исследованиям TriOrient Дэн Найстедт подчеркнул:
«ИИ-проекты поглощают большую часть имеющихся поставок. Судя по всему, 2026 год будет куда более напряжённым по спросу, чем нынешний».
Ключевую роль играет растущая потребность ИИ-серверов в процессорах, использующих память HBM (High-Bandwidth Memory) — её объёмные поставки становятся приоритетом для производителей, поскольку этот рынок приносит более высокую прибыль. Серверные компании готовы переплачивать за премиальные чипы, что усугубляет ситуацию.
«Это может негативно сказаться на рынке ПК, ноутбуков, бытовой техники и автомобилей, которые зависят от дешёвых чипов памяти», — добавил Найстедт.
Проблемы с инвестициями
Дополнительным фактором риска специалисты называют недостаточное финансирование отрасли в 2023–2024 годах. Новые фабрики уже строятся, но для запуска потребуется время, что не позволяет быстро увеличить предложение.
На фоне ограниченного производства поставщики памяти продолжают поднимать цены. Например, Samsung уже незаметно увеличила их примерно на 60% по сравнению с сентябрём.
Директор по исследованиям Counterpoint Research М. С. Хван пояснил:
«По мере удорожания памяти и снижения её доступности растёт риск перебоев с производством».
По его словам, дефицит уже заметен в сегменте бюджетных смартфонов и игровых приставок, и список уязвимых устройств будет расширяться. Особенно остро проблему ощущают производители в Китае, сильно зависящие от недорогих решений, однако дефицит носит глобальный характер.
Рост цен неизбежен
TrendForce прогнозирует начало устойчивого периода роста стоимости чипов памяти, что напрямую отразится на ценах на потребительские товары. Исследователи ожидают подорожания таких категорий, как ноутбуки и смартфоны, а также увеличения спроса в 2026 году.
Отмечается, что инфляционное давление в США уже проявляется: индекс потребительских цен в сентябре вырос на 0,3% после 0,4% месяцем ранее. В годовом выражении CPI достиг 3%, тогда как в августе составлял 2,9%.
